Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) — это специальный брокерский счет, который позволяет частным инвесторам получать налоговые льготы при вложении средств в ценные бумаги. Этот инструмент был введен в России в 2015 году для стимулирования долгосрочных инвестиций населения.

Основные отличия ИИС 3 от брокерского счета

Налоговые льготы

В отличие от брокерского счета, где налог на доход от инвестиций (НДФЛ 13%) взимается по стандартным правилам, ИИС 3 может предлагать более выгодные условия налогообложения.

В зависимости от условий счета, инвестор может получить налоговые послабления либо при внесении средств, либо при их выводе.

Государственная поддержка

ИИС 3, как и его предшественники, создан для стимулирования долгосрочного инвестирования. Это делает его привлекательным для тех, кто планирует вкладывать средства на несколько лет и хочет воспользоваться налоговыми преимуществами.

Ограничения и правила использования

Брокерский счет не имеет ограничений по сроку использования и сумме пополнений, тогда как ИИС 3, скорее всего, будет иметь лимиты, аналогичные предыдущим версиям (например, до 1 000 000 ₽ в год).

Однако, ИИС 3 может быть более гибким в плане доступных инструментов и стратегий.

Гибкость вывода средств

В отличие от предыдущих типов ИИС (А и Б), где досрочное закрытие счета вело к потере налоговых льгот, ИИС 3 может предусматривать более гибкие условия вывода средств без потери части привилегий.

Чем ИИС 3 хуже, чем брокерский счет?

Один из главных минусов ИИС 3 – ограничения по сумме пополнений. Если брокерский счет позволяет вносить неограниченные суммы и свободно управлять капиталом, то на ИИС 3, как и на его предшественниках, вероятно, будет установлен лимит. В предыдущих версиях ИИС он составлял 1 000 000 рублей в год, и если аналогичное ограничение сохранится для нового типа счета, это может стать серьезным препятствием для крупных инвесторов, желающих вкладывать больше.

Еще один недостаток – ограничения по сроку хранения средств. В случае брокерского счета инвестор может покупать и продавать активы в любой момент, выводить деньги без ограничений и не зависеть от фиксированных сроков. С ИИС 3 ситуация, скорее всего, будет иной. Если он сохранит принципы работы предыдущих ИИС, то для получения налоговых льгот придется держать деньги на счете не менее трех лет. В противном случае льготы могут быть утрачены. Это делает новый тип счета менее гибким, особенно для тех, кто предпочитает активную торговлю и не хочет замораживать средства на длительный срок.

Также важно учитывать возможные ограничения по видам доступных инструментов. На брокерском счете инвестор может торговать практически любыми активами – акциями, облигациями, валютой, ETF и даже деривативами. Однако ИИС 3 может вводить ограничения на определенные виды операций или инструментов, особенно если будет предусмотрена государственная поддержка. Например, если государство заинтересовано в привлечении средств именно в российские активы, могут быть ограничения на покупку иностранных ценных бумаг или сложных финансовых инструментов.

Кроме того, не стоит забывать о налоговых рисках. Несмотря на обещания налоговых льгот, условия их получения могут изменяться. Если законодательство со временем ужесточит правила для ИИС 3 или изменит принципы налогообложения, инвесторы могут столкнуться с неприятными сюрпризами. В отличие от брокерского счета, где налоги взимаются по стандартным правилам, ИИС 3 может зависеть от изменений налоговой политики государства, что добавляет неопределенности.

Таким образом, по сравнению с брокерским счетом ИИС 3 имеет ряд недостатков: возможные лимиты на пополнение, ограничения по сроку хранения средств, потенциально урезанный список доступных инструментов и риски изменения налогового законодательства. Для инвесторов, которым важна максимальная гибкость, отсутствие ограничений и полная свобода управления капиталом, брокерский счет может оказаться более удобным и надежным вариантом.

Налоговый вычет для ИИС 3

С появлением в 2024 году нового типа индивидуального инвестиционного счета – ИИС 3, инвесторы получили еще один инструмент для вложения средств с налоговыми льготами. Однако принципы налогообложения этого счета остаются предметом обсуждения, поскольку он отличается от ранее существующих типов ИИС (А и Б). 

Одним из главных преимуществ индивидуального инвестиционного счета является возможность снизить налоговую нагрузку. Для ИИС типов А и Б существовали два вида налоговых вычетов: первый позволял вернуть 13% от внесенной суммы (до 52 000 рублей в год), а второй освобождал доход от налогообложения. В случае с ИИС 3 механизмы налоговых льгот могут быть пересмотрены, чтобы сделать этот счет более гибким.

Основное отличие ИИС 3 заключается в его налоговом режиме. Если ранее инвесторы были вынуждены выбирать между вычетом на взнос или освобождением дохода от налогов, новый тип счета может предложить гибридную модель. Это означает, что инвесторы смогут частично использовать оба вида налоговых льгот в зависимости от условий инвестирования и срока владения счетом. При этом может сохраниться возможность получения вычета в размере до 52 000 рублей в год, если сумма внесенных средств составит не менее 400 000 рублей в год. Однако конкретные параметры пока уточняются, и многое будет зависеть от окончательной редакции законодательства.

Еще один важный аспект – ограничения по сроку владения счетом. Если для получения налоговых вычетов по классическим ИИС требовалось держать деньги на счете минимум три года, то для ИИС 3 могут быть введены альтернативные условия, например, возможность досрочного снятия части средств без потери налоговых преимуществ. Это сделает новый счет более удобным для инвесторов, которые не готовы замораживать капитал на долгий срок.

Кроме того, налоговые льготы для ИИС 3 могут зависеть от списка доступных инструментов. Государство может установить ограничения на покупку иностранных активов или определенных финансовых продуктов, чтобы стимулировать вложения в российскую экономику. Если такие правила будут введены, это может повлиять на стратегию инвесторов, выбирающих ИИС 3 ради налоговых преимуществ.

Таким образом, налоговый вычет для ИИС 3 может стать более гибким и удобным, а возможность вернуть до 52 000 рублей сохранит его привлекательность для частных инвесторов. Однако конкретные параметры нового режима пока окончательно не определены, поэтому важно следить за изменениями в законодательстве, чтобы правильно выбрать стратегию использования этого инвестиционного инструмента.